孫慶龍的投資部落格

所謂遞延所得稅，主要可分為「資產」與「負債」兩種不同形式，之所以產生的原因，關鍵就在公司改變了會計處理原則，讓當期盈餘出現增減的變化，進而影響到繳稅的金額。

實務上，常見的會計原則改變，很多是發生在「折舊」的轉變上，舉例來說，A企業有100萬的資產要分四期折舊，若以直線折舊法計算，每期折舊的費用便是25萬，不過若是採用加速折舊法，每期折舊費用，就會出現不一樣的變化(但總折舊費用都是100萬)，而這改變不僅會影響當期盈餘，更會影響當期稅額，不過假設每期的盈餘都一樣，對於這家企業而言，最後所繳交的所得稅，也都將一樣，因此才會被冠上「遞延」所得稅的名稱，因為早繳、晚繳，最後的結果都是得繳。

以上表的例子做說明，第一期採用直線折舊法所計算的盈餘為100萬，但若採用加速折舊法所計算的新盈餘便降到85萬，而少這15萬的盈餘，對企業來說，當期便可少繳一點稅，此外，若以17%的企業所得稅計算，便可少繳2.55萬(15萬*0.17)，而這少繳的2.55萬稅，若未來盈餘不變下，終究還是得繳，因此在會計處理上，就會認列在：遞延所得稅負債。

換言之，遞延所得稅負債發生的原因，主要是因為公司當期多認列了一些未來要付出去的費用，因此一方面降低了當期要繳交的稅金，另一方面也產生了遞延所得稅負債的結果。

不過，話說回來，一家企業之所以想要在本期多認列一些未來才要支付的費用，其目的不外乎有二，一是考量公司目前獲利不錯，因此想多認列一些費用，來降低要繳交的稅金，二則是期望透過降低未來營運的成本，來提升未來獲利的表現。

以宜進(1457)為例，連續兩年都出現超過2億元以上的遞延所得稅負債，追蹤產生的原因，應該與董事長詹正田這兩年大手筆針對旗下的所有員工，進行勞保「舊制」與「新制」轉換，有很大關連，透過直接結清所有資深員工的退休金準備，達到降低企業未來負擔的目標。

「目前我估計台灣所有企業，關於員工退休金準備，不足的差額至少要1兆元，這是許多企業不敢加薪的原因，而宜進去年營運狀況不錯，因此有能力處理這個問題，所有原本適用舊制的員工不僅全部優退，回聘之後，由於已改採6%新制，因此未來員工的退休金，也就跟公司無關了，」宜進(1457)董事長詹正田指出，目前集團旗下的1000多名員工，已全數適用勞退新制。

換言之，由於宜進目前所產生的遞延所得稅負債，可能原因是來自於主動結清所有員工的退休金，將未來才要支付的費用，在這一兩年內全部支出完畢，因此此舉，也將對未來的企業獲利，產生實際提升的效應。

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