孫慶龍的投資部落格

【投資家短評】

蘋果與宏達電(2498)的新機大戰，可望帶動TPK宸鴻(3673)、大立光(3008)、正崴(2392)、可成(2474)、玉晶光(3406)、嘉聯益(6153)、晶技(3042)等相關供應鏈業績維持高檔不墜，而對於蘋果或宏達電(2498)來說，2011年也都將會是營運豐收的一年。根據DIGITIMES Research預估，2011年蘋果智慧型手機出貨量將由2010年的4,750萬支，大幅成長至8,640萬支，正式取代Nokia成為全球智慧型手機出貨量最大的公司；而宏達電(2498)智慧型手機出貨量也將由2010年的2,410萬支，成長到4,970萬支，全球出貨量僅次於蘋果、Nokia、三星、RIM，排名第5。

【延伸閱讀】 

【今日最大誌】

蘋果與宏達電將在本周陸續發表新機，蘋果執行長庫克（Tim Cook）將秀出具有語音整合功能的新產品，宏達電執行長周永明則推出感動機與線上音樂服務，各在軟、硬體上出新招，引爆年底的新機大戰。

蘋果將在美國時間4日於加州公布新機，是庫克的處女秀，發表的新品以iPhone 4S的機率最高，也有可能是iPhone 5或是平價的機種。據透露，由於蘋果迷渴望換機，因此蘋果提高第四季出貨預估量，代工廠指出，達到3,200萬支的新高紀錄，第四季將可輕易突破iPhone在4-6月創下的2,034萬支的銷售紀錄。

蘋果最新智慧型手機iPhone 4S最大的功能是，手機鏡頭升級，從500萬畫素提高到800萬畫素，主要供應廠大立光和玉晶光受惠程度大，將有助於大立光和玉晶光的營收進一步走高。法人預估，大立光9、10月的營收將會月月創新高。

蘋果新款iPhone會有最新作業系統iOS 5、A5處理器、4吋螢幕等，近期最新的焦點則放在其可能具備最新整合語音控制系統的助理（Assistant）功能。

業界認為，從蘋果新款iPhone的策略來看，其除了要穩住在硬體上的領先優勢，並期許要進一步強化在軟體服務上的功能，有意把智慧手機的戰線，持續擴大到蘋果向來擅長的新功能、服務層面。

宏達電於6日將在倫敦舉辦新機發表會，周永明計劃前往，在活動邀請上，註明「來感受每一個節奏」（come feel every beat），並以潮牌耳機Beats的產品為畫面主圖，將發表搭載Beats的新機。

市場預期，宏達電可能將發表名為「Beat Media Player」產品，向蘋果的iPod Touch嗆聲，並同步推出支援該產品的線上音樂服務。

目前市場預期，當天問世的機種有可能是具有4.7吋大螢幕的感動機XL（Sensation XL，內部名為拉米美德Runnymade）或主打遊戲服務的活力機Vigor。

智慧手機雙雄新品可否為市場擔心的第四季消費電子買氣注入活水，將是左右年底前市場消費氣氛的關鍵之一，並也同步影響著台灣供應鏈的業績表現。

【2011/10/03 經濟日報】